Úvod obchodování v Evropě negativně ovlivnily pokračující obavy ze Španělska. Pak se ale situace zlepšila, k čemuž pomohly zprávy ze zámoří. Ze smíšených dat měly větší vliv maloobchodní tržby, které překvapily vyšším růstem. Na druhou stranu vyhlídky ekonomiky do dalších měsíců kalí index průmyslové aktivity v New Yorku, který se značně propadl. Toto číslo brzdí postup evropských indexů vzhůru. V USA navíc hrají negativní roli firemní události a především pokles Applu tlačí S&P 500 mírně do záporu. Španělské, portugalské a italské výnosy v mezidenním srovnání zůstávají výš, ale i zde jsme během dne viděli částečné zlepšení. Eurodolar se s podporou amerických čísel odrazil od 1,30 směrem vzhůru a lehce korigoval ztráty z posledních dní. Propad obou bank a určil dnešní kurs pražské burzy, která tak směřovala proti západní Evroopě. Korporátní zprávy se týkaly hlavně , jehož akcie ale ve výsledku pouze mírně klesly. Koruna je za dnešek nakonec víceméně na svém.
Finanční trhy v číslech:
| | 16.4. | | 13.4. | | Změna za den | | Změna za rok |
| 3M Pribor | 1,25 | | 1,24 | | 0,01 | | 0,05 |
| 2Y IRS | 1,49 | | 1,48 | | 0,01 | | -0,70 |
| 10Y IRS | 2,17 | | 2,20 | | -0,03 | | -1,16 |
| CZK/EUR | 24,76 | | 24,78 | | -0,1% | | 2,5% |
| CZK/USD | 18,94 | | 18,93 | | 0,0% | | 12,3% |
| USD/EUR | 1,3070 | | 1,3087 | | -0,1% | | -8,7% |
| PX | 919,3 | | 930,7 | | -1,2% | | -25,4% |
| S&P 500 | 1371,1 | | 1375,3 | | -0,3% | | 5,1% |
| DJ STOXX 50 | 2382,5 | | 2365,5 | | 0,7% | | -7,2% |
Hlavní události:
ČR:
Akcie se dnes naposledy obchodovaly s nárokem na dividendu z loňského zisku v hrubé výši 160 korun na akcii, což představuje zhruba 4,5procentní dividendový výnos. Akcie dnes odepsaly 1 %.
Index cen průmyslových výrobců se v březnu zvýšil o 0,3 %, přičemž nejvýrazněji k tomu přispěly vyšší ceny rafinérské produkce a chemických výrobků, v zemědělství ceny stouply o 3,1 %. Meziroční inflace v průmyslu zpomalila z únorových 3,6 % na 3,0 %. Ceny zemědělských výrobců se meziročně snížily o 2,8 %.
Společnost dnes oznámila dosažení dohod s odběrateli o dodávkách koksovatelného uhlí a koksu pro 2Q 2012. Průměrná sjednaná cena koksovatelného uhlí pro dodávky ve 2Q12 činí dle 130 EUR za tunu (-8 % q/q), koksu pak 298 EUR za tunu (-4 % q/q) V 1Q12 vytěžila 2389 tis. t uhlí a prodala 1290 tis. t koksovatelného a 999 tis. t termálního uhlí při průměrných cenách 141 EUR/t a 75 EUR/t. Koksu v 1Q12 vyprodukovala 175 tis. t při prodejích 155 tis. t na průměrné realizované ceně 310 EUR/t. Společnost také potvrdila své cíle pro letošní rok, když očekává externí prodeje mezi 10,25 a 10,5 mil. tun uhlí, v poměru 48 % koksovatelné (včetně PCI) a 5 % energetické uhlí. Akcie dnes v Praze ztratily 0,4 %.
Evropa:
Tlak na Španělsko pokračuje, zdrojem obav je solvence tamního bankovního sektoru. CDS na španělské státní dluhopisy dnes stouply o 10,6 bps na 517 bps a dosáhly nového historického maxima. Sousednímu Portugalsku se CDS na jeho dluhopisy zvýšily o 12,5 bps na 1148 bps.
Francouzský energetický koncern GDF Suez odkoupí zbylých 30 % akcií v britské International Power za 8,4 mld. EUR. Akvizice posílí přítomnost GDF v Asii a Latinské Americe. Nová nabídka je o 7 % vyšší než ta původní, která byla zamítnuta. Část prostředků potřebných ke koupi získá GDF prodejem aktiv o objemu 3 mld. EUR, část transakce bude navíc vypořádána v konvertibilních dluhopisech. Akcie GDF přidávají 3 %, akcie International Power rovněž.
USA:
Maloobchodní tržby ukázaly na překvapivě silnou spotřebitelskou poptávku a naznačily možnost dobrého výsledku HDP v 1Q. Obrat v obchodech se v březnu zvýšil o 0,8 %, čekalo se zvýšení o 0,3 %. Ve srovnání s loňským rokem tržby stouply o 6,5 %.
Naopak negativní informaci přinesl indikátor Empire Manufacturing mapující průmyslovou aktivitu v okolí New Yorku. V dubnu jeho hodnota klesla na 6,6 bodu z předchozích 20,2 bodu, očekával se pouze mírný pokles na 18 bodů.
Další z velkých amerických bank, Citigroup, vydělala v 1Q12 2,9 mld. USD, neboli 95 c na akcii, přičemž trh počítal s 1,02 USD. Za zklamáním nicméně stojí téměř výlučně účetní vlivy plynoucí z přeceňování vlastního dluhu, bez nichž by společnost předčila očekávání jak na úrovni zisku, tak tržeb. Tahounem byl lepší výsledek investiční divize, v rámci které se dařilo především obchodním operacím na dluhopisových, komoditních a měnových trzích. Příjmy z obchodování dosáhly výše 5,6 mld. USD, což je dokonce o 11 % víc než loni. Tržby narostly i v retailové divizi, která zároveň vykázala 14procentní nárůst zisku. I podpořila zisk rozpuštěním části rezerv. Akcie posilují o 2 %.
Banka prodá další podíl v čínské ICBC za 2,5 mld. USD. Kupcem je singapurský státní investiční fond Temasek. Akcie GS přidávají 1 %.
Ostatní:
Indická Infosys má v plánu evropskou akvizici o objemu až 500 mil. USD.
Očekávaná data následujícího dne:
| | Událost | Konsensus | Předchozí |
| 11:00 | DE - Index ekonomické nálady ZEW | 19,0 | 22,3 |
| 14:30 | USA - Počet nově rozestavěných domů | 705 k | 698 k |
| 15:15 | USA - Průmyslová výroba | 0,3 % | 0,0 % |
Očekávané firemní události:
| | Společnost | Výsledky za | Očekávané EPS |
| B/MKT | J&J | 1Q12 | 1,355 USD |
| B/MKT | | 1Q12 | 0,643 USD |
| 14:00 | | 1Q12 | 3,550 USD |
| 22:00 | Stryker | 1Q12 | 0,990 USD |
| A/MKT | | 1Q12 | 2,649 USD |
| A/MKT | | 1Q12 | 0,506 USD |
| A/MKT | | 1Q12 | 0,382 USD |
| A/MKT | | 1Q12 | 0,176 USD |
| | | 1Q12 | 0,865 USD |
| A/MKT | Seagate Technology | 3Q12 | 2,121 USD |
Celý denní přehled doplněný o souhrnný komentář o dění na devizových trzích a přehled očekávaných událostí následujícího dne si mohou klienti Patria Plus stáhnout ve formátu PDF v sekci Ekonomika - Výzkum -> Analýzy. Navíc lze nastavit také automatické zasílání této analýzy e-mailem.
Tip: T.O.P. – Trhy o páté z Patria.cz
Denní komentované shrnutí událostí na finančních trzích u nás i ve světě, odesíláno v pracovních dnech mezi 17. a 18. hodinou. Přihlaste se k odběru nového souhrnu ZDE!